Итак, любая торговая система строится на некоторых базовых принципах, важнейшим из которых является принцип определения значимых ценовых уровней, вблизи которых в ближайшем прошлом наблюдались некие остановки, после чего цена либо меняла направление своего движения, либо нет. Речь, конечно же, о сопротивлении и поддержке. Чтобы понять, как определить уровень, нужно обратиться к любому биржевому графику и внимательно его изучить. Ниже представлен дневной график обыкновенных акций ВТБ за период с августа 2014 года по февраль 2016.

Как определить уровень правильно

Просматривая цену слева направо можно увидеть, что некоторые значения цены делали остановку примерно на одном уровне. Например, в точке 1 и в точке 2 цена коснулась уровня 0,0714руб. два раза подряд. Данный факт дает нам право приблизительно провести прямую горизонтальную линию через эти две точки, а в дальнейшем ориентироваться на это значение, понимая, что в районе 0,0714руб. цена снова может остановиться. И действительно, позже, в точках 3, 4 и 5 данный уровень отрабатывался очень четко.

Чтобы добавить объективности в вопрос «как определить уровень», предлагаю пошаговую инструкцию, представленную ниже. Там перечислены конкретные шаги, которые нужно предпринять, чтобы наиболее объективно и правильно отметить важные уровни на графике цены.

Как определить уровень – алгоритм действий

  1. Ищем экстремумы

Для начала на ценовом графике необходимо увидеть так называемые пиковые точки или экстремумы. Как их найти? Очень просто! Ищем комбинации из трех свечей, в которых выполняется главное условие: центральная свеча выше, чем свечи по бокам (или центральная свеча ниже, чем свечи по бокам). При этом абсолютно не важно, какими будут цвет и форма этих свечей, главное, чтобы центральная была смещена либо вверх, либо вниз относительно боковых свечек.

Ищем экстремумы

Имейте в виду, что уровень будет проходить именно через такие экстремумы (не через закрытие свечи, не через открытие свечи, а через пики).

  1. При каких условиях чертить уровень

Как только вы идентифицировали один такой пик, через него сразу же можно отметить соответствующий уровень, но лучше дождаться, когда цена «нарисует» второй пик примерно в этом же ценовом диапазоне. Касание ценой одного и того же уровня два раза подряд дает право прочертить линию по этим двум точкам и в дальнейшем ориентироваться на нее, понимая, что там может быть остановка.

Чертить линию следует строго горизонтально. Довольно редко бывает так, что пики будут совпадать на 100%, всегда есть погрешность в несколько пунктов. Если пики различаются в цене не существенно, то рисовать нужно некую среднюю линию между ними. В том случае, когда два подряд пика различаются в цене весьма значительно, в качестве уровня можно выделить целую область или ценовый диапазон в рамках этих двух экстремумов.

  1. Виды уровней

Уровни бывают трех типов: поддержка, сопротивление, зеркальный.

  • Поддержка – это уровень, который держит цену над собой, вверху, не дает ей упасть;
  • Сопротивление – это та линия, которая оставляет цену внизу, под собой, не дает ей пройти вверх;
  • Зеркальный уровень – это линия, которая в недавнем прошлом была сопротивлением, а теперь стала поддержкой (или наоборот, была поддержкой, а теперь стала сопротивлением).

Важным свойством всех уровней является то, что они могут менять свое обличие в зависимости от движения цены. Так, любое сопротивление рано или поздно может стать поддержкой, а любая поддержка – сопротивлением. Отсюда следует, что абсолютно любой уровень может быть зеркальным (т.е. работать как на поддержку цены, так и на ее сопротивление).

  1. Сила уровня

Теперь стало более ясно, как определить уровень. А теперь вопрос: какие линии следует считать более сильными, а какие более слабыми? Сила любого уровня по большому счету определяется двумя факторами: величиной таймфрейма и количеством касаний. Чем старше таймфрейм, тем уровень считается сильнее. Например, сопротивление на недельном графике будет сильнее, чем сопротивление на дневном периоде. Помимо этого, чем большее количество раз цена тестировала некоторый уровень, тем он считается сильнее.

Приоритетным конечно является величина таймфрейма, так, если на дневном графике поддержка тестировалась 3 раза, а на часовом графике другая поддержка тестировалась 7 раз, то дневная поддержка все равно будет сильнее, чем часовая, даже несмотря на меньшее количество касаний.

Как определить уровень на примере

Теперь давайте вернемся к нашему первоначальному примеру с дневным графиком акций ВТБ. С линией №1 мы уже разобрались. Линия №2 впервые появилась в точке 1, а в точке 2 подтвердила свою значимость. Дальше в точках 3, 4 и 5 уровень четко отрабатывался. Линия №3 в рамках этого графика имеет только одно касание (т.6), однако это уже является поводом прочертить уровень через нее. Линия №4 впервые была обозначена в точке 7, а далее в точках 8, 9, 10 и 11 стабильно отрабатывалась, помогая трейдеру наиболее точно спрогнозировать движение цены. Ну и линия №5 построена по двум точками 12 и 13, ее сила пока не была подтверждена, но она позволяет наметить примерный ориентир движения цены в будущем.

как определить уровень на примере ВТБ

После осознания того, как определить уровень, нужно понять, какую роль выполняют данные линии. Так уровни №2 и №3 в данном примере являются только сопротивлением, в то время как уровни №1, №4 и №5, по сути, являются зеркальными (т.к. в одной ситуации они выступали в качестве поддержки, а в другой – в качестве сопротивления).

Итак, мы выяснили, как определить уровень наиболее корректно. Что делать дальше? А дальше нужно «перенести» уровни, найденные на дневном таймфрейме на более мелкий таймфрейм (т.е. часовик). На часовике по тем же самым принципам мы ищем новые уровни и так же переносим их на более мелкий таймфрем. Таким образом, торгуя краткосрочный период, трейдер всегда сможет понять, какого порядка уровень находится перед ним и соответственно, сможет оперативно реагировать на приближение цены к данному значению, что в результате принесет неплохую прибыль.